英伟达在华份额跌破 60%，国产 AI 芯片年交付 165 万颗抢占市场
作者：深潮 TechFlow
深潮导读： IDC 数据显示，2025 年中国 AI 加速卡总出货量约 400 万张，国产厂商合计交付 165 万张、占比 41%，英伟达份额从制裁前的约 95%跌至 55%。
华为以 81.2 万颗芯片领跑国产阵营，其新发布的 Atlas 350 加速卡号称推理性能达英伟达 H20 的 2.87 倍。
北京去年 11 月下令国资数据中心全面国产替代，正加速重塑市场格局。
三年前，英伟达几乎垄断了中国 AI 芯片市场。如今，这个格局已经面目全非。
据路透社援引市场研究机构 IDC 数据，2025 年中国 AI 加速卡（用于 AI 服务器的专用计算芯片）总出货量约 400 万张。英伟达仍是最大单一供应商，出货约 220 万张，占 55%的份额。但这个数字相比制裁前约 95%的市场份额，已大幅萎缩近 40 个百分点。与此同时，中国本土厂商合计出货约 165 万张，拿下 41%的市场。AMD 以约 16 万张出货排在第三，占 4%。
国产厂商的崛起，既是美国出口管制的被动产物，也是「国产替代」政策的主动结果。
华为领跑国产阵营，Atlas 350 对标英伟达 H20
在国产 AI 芯片阵营中，华为是最大赢家。
IDC 数据显示，华为 2025 年出货约 81.2 万颗 AI 芯片，占全市场约 20%、占国产厂商出货量的近一半。阿里巴巴旗下芯片设计部门平头哥（T-Head）以约 26.5 万张排名第二，百度旗下昆仑芯和寒武纪各出货约 11.6 万张并列第三。此外，海光（Hygon）、沐曦（MetaX）、天数智芯（Iluvatar CoreX）分别占国产厂商出货量的 5%、4%和 3%。
华为上月在深圳的中国合作伙伴大会 2026 上发布了新一代 AI 加速卡 Atlas 350，搭载自研昇腾 950PR 芯片。华为昇腾计算业务负责人张迪煊在发布会上表示，Atlas 350 在 FP4 低精度计算下算力达 1.56 PFLOPS（千万亿次运算/秒），性能为英伟达中国特供版 H20 的 2.87 倍。该卡配备 112GB 自研高带宽内存 HiBL 1.0，内存带宽 1.4TB/s，功耗 600W。
不过，这一性能对比存在口径问题。英伟达 Hopper 架构 GPU 原生不支持 FP4 精度，Atlas 350 是首款针对 FP4 优化的国产加速卡，两者在同一精度下并不能直接对比。华为的真正竞争力在于推理侧：Atlas 350 定位于 AI 模型部署阶段的推理（inference）工作负载，而非大模型训练。
七家华为合作伙伴已在 Atlas 350 基础上发布了整机服务器产品，科大讯飞也宣布其下一代星火大模型将适配昇腾 910/950 算力底座。
出口管制与国产替代令双重驱动
英伟达在华份额的塌缩，是美国出口管制不断升级和北京国产替代政策双向挤压的结果。
时间线大致如此：美国自 2022 年 10 月起对华限制 AI 芯片出口，英伟达此后推出合规的降规版 H20 和 A800/H800 等产品。2025 年 4 月，特朗普政府全面禁止所有 AI GPU 对华出口；同年 7 月恢复了 H20 和 AMD MI308 的出口许可；10 月，英伟达 CEO 黄仁勋在公开活动上表示，英伟达在中国先进 AI 加速卡市场的份额「从 95%跌至零」。12 月，特朗普允许英伟达向中国出口 H200，但中国企业被告知暂停订购英伟达芯片。
另一侧的政策推力同样猛烈。据路透社 2025 年 11 月报道，北京向使用国资的新建数据中心下发指导意见，要求全部采用国产 AI 芯片。完工进度不足 30%的项目被要求移除已安装的外国芯片或取消采购计划。
路透社统计显示，自 2021 年以来中国 AI 数据中心项目已获得超过 1000 亿美元国资投入，而中国大多数数据中心都在建设阶段接受过某种形式的国资支持，这意味着这一政策覆盖面极广。
中国联通在青海建设的大型数据中心被路透社报道为这一战略的标志性案例：该项目价值 3.9 亿美元，全部采用平头哥等国产 AI 芯片供电。
技术差距真实存在，但推理侧已达「够用」门槛
国产芯片市场份额的攀升，并不意味着技术差距已经消弭。
多数行业分析师估算，中国国产 AI 芯片在数据中心训练侧仍落后英伟达 5 至 10 年。训练万亿参数级大语言模型（LLM）时，英伟达高端 GPU 仍是首选。DeepSeek 训练 R1 模型时使用的 5 万张 Hopper 系列 GPU 集群，就是一个现实例证。
但在推理侧，局面已经不同。行业观察者认为，对于 90%的商业应用场景（包括图像识别、聊天机器人、自动驾驶等），国产芯片已经达到「够用」（good enough）的门槛，使得从英伟达切换到国产方案成为一个可行的商业决策。进一步强化的制裁预期，更加速了这一切换的动力。
真正的瓶颈在软件生态。英伟达的 CUDA 平台经过十余年积累，已成为 AI 开发的事实标准。国产芯片厂商在兼容性上投入大量资源：沐曦宣布其 C500 系列将支持 CUDA 兼容，华为则在 2025 年将 CANN 平台完全开源以扩大开发者生态，寒武纪和摩尔线程也各自构建了 CUDA 到自家编程语言的转译工具。生态追赶的进度，将决定国产芯片份额天花板的高度。
国产 AI 芯片企业密集冲刺资本市场
市场份额的转移正在资本市场同步兑现。
2026 年初以来，中国 GPU 领域掀起一轮 IPO 浪潮。壁仞科技、沐曦已在科创板上市，天数智芯在港交所主板挂牌，燧原科技的科创板上市申请也已获受理。百度宣布拆分昆仑芯独立上市计划，据知情人士透露，阿里巴巴也在考虑对平头哥进行类似的分拆。
华为 2025 年研发投入达 1923 亿元人民币，占收入的 22%，重点投向芯片、软件和制造工具，以进一步减少对美国技术的依赖。华为轮值董事长徐直军在 MWC 2026 上表示，华为将成为「确保全球 AI 算力不中断供应的替代选择」。据路透社报道，华为新一代昇腾 950PR 芯片已引起字节跳动、阿里巴巴等巨头的订购兴趣，2026 年出货目标约 75 万颗，大规模量产将于下半年启动。
对英伟达而言，即便 H200 已获准对华出口，信任基础已经动摇。北京的自主可控政策不再只是愿景，而是每一颗在数据中心运行的国产芯片所构成的既成事实。2026 年的市场份额数据出炉时，55%这个数字是会反弹还是继续下滑，将取决于华盛顿的出口政策是否会再次转向，以及国产芯片在训练侧的追赶速度。
